Vượt qua kỳ thi Series 66 là tương đương với việc vượt qua cả Series 63 và Series 65 . Ngoài ra, trong khi được quản lý bởi FINRA , kỳ thi Series 66 được phát triển bởi Hiệp hội quản trị viên chứng khoán Bắc Mỹ, còn được gọi là NASAA.
Đạo luật chứng khoán thống nhất
Đây là một phần của mô hình pháp luật, lần đầu tiên được giới thiệu vào năm 1956 và sau đó được sửa đổi, được thiết kế để chuẩn hóa và hài hoà các luật chứng khoán của các bang. Ý tưởng là giới thiệu các phương pháp hay nhất trên toàn quốc, đồng thời đơn giản hóa việc tuân thủ các công ty chứng khoán và chuyên gia chứng khoán.
Định nghĩa của đại diện cố vấn đầu tư
Theo Đạo luật chứng khoán thống nhất, một đại diện cố vấn đầu tư là một người được tuyển dụng hoặc liên kết với một công ty tư vấn đầu tư thực hiện bất kỳ điều nào sau đây:
- Đưa ra khuyến nghị hoặc đưa ra lời khuyên đầu tư
- Quản lý tài khoản khách hàng hoặc danh mục đầu tư
- Xác định các khuyến nghị hoặc lời khuyên liên quan đến chứng khoán nên được đưa ra
- Cung cấp tư vấn đầu tư hoặc giữ bản thân mình hoặc cung cấp tư vấn đầu tư
- Nhận bồi thường để thu hút, chào hàng hoặc thương lượng để bán hoặc bán tư vấn đầu tư
- Giám sát nhân viên thực hiện bất kỳ nhiệm vụ nào ở trên
Mặt khác, một cố vấn đầu tư không phải là người:
- Chỉ thực hiện các hành vi văn thư hoặc bộ trưởng
- Có sự tham gia trong việc xây dựng hoặc tư vấn đầu tư là ngẫu nhiên, và những người không nhận được khoản bồi thường đặc biệt cho các dịch vụ tư vấn đầu tư
Các công ty tư vấn đầu tư được đăng ký với SEC và những người được tuyển dụng hoặc liên kết với được miễn đăng ký, cấp phép hoặc bằng cấp riêng biệt, ngoại trừ đại diện cố vấn đầu tư có địa điểm kinh doanh thực tế ở trong một bang nhất định.
Miễn giảm
Các chủ sở hữu của một số chỉ định chuyên nghiệp, đáng chú ý nhất là CFA và CFP, được coi là đã chứng minh sự thành thạo của cùng một tài liệu, và do đó được miễn ở hầu hết các tiểu bang từ kỳ thi Series 66. Các chỉ định khác bao gồm Chuyên gia tài chính cá nhân (PFS), Tư vấn tài chính (ChFC) và Thông tin tư vấn đầu tư (CIC).
Thời lượng thi
Bài thi Series 66 bao gồm 110 câu hỏi trắc nghiệm và 150 phút được phân bổ để hoàn thành bài kiểm tra. Chỉ có 100 câu hỏi trong bài kiểm tra thực sự được tính vào điểm số cuối cùng của ứng cử viên. Mỗi bài kiểm tra bao gồm 10 câu hỏi thử nghiệm được xem xét để sử dụng trong các phiên bản tương lai của bài kiểm tra. Chúng được phân phối trong suốt bài kiểm tra và người kiểm tra không biết họ là ai.
Điểm vượt qua
Bài kiểm tra Series 66 kiểm tra năng lực tối thiểu và điểm vượt qua là 75 câu trả lời đúng hoặc 75% trong số 100 câu hỏi được tính vào điểm số cuối cùng. Một ứng cử viên thất bại trong kỳ thi Series 66 phải đợi ít nhất 30 ngày trước khi thi lại. Quy tắc tương tự áp dụng cho người đã thất bại lần thứ hai và người muốn thực hiện lần thứ ba. Sau thất bại thứ ba, ứng cử viên phải đợi ít nhất 180 ngày trước khi thi lại. Quy tắc tương tự này áp dụng cho tất cả các lần thử không thành công tiếp theo.
Chủ đề được bao gồm
Vượt qua kỳ thi Series 66 tương đương với cả hai Series 63 và Series 65. Tuy nhiên, nó cũng được thiết kế cho các ứng viên có chứng chỉ Series 7. Theo đó, bài kiểm tra Series 66 bỏ qua các câu hỏi liên quan đến sản phẩm chứng khoán, phân tích chứng khoán và chiến lược đầu tư là một phần quan trọng trong Series 65, nhưng được đề cập ở độ dài và chi tiết hơn trong bài kiểm tra Series 7.
Đăng ký và được cấp phép
Có một số cảnh báo liên quan đến việc vượt qua kỳ thi Series 66. Đầu tiên, ứng cử viên vẫn chịu trách nhiệm về việc biết và tuân thủ các yêu cầu cụ thể của luật và quy định chứng khoán của các tiểu bang nơi ông sẽ tiến hành kinh doanh. Thứ hai, trong khi vượt qua kỳ thi thường là điều kiện tiên quyết quan trọng để được cấp phép kinh doanh ở một bang cụ thể, nó không nhất thiết phải là duy nhất, và không bao giờ trao quyền tự động được cấp phép hoặc đăng ký ở một bang nhất định. Tuy nhiên, NASAA tin tưởng vững chắc rằng việc kiểm tra luật kết hợp thống nhất của tiểu bang giúp cho việc điều tiết chứng khoán nhà nước tốt hơn và bảo vệ tốt hơn công chúng đầu tư bằng cách thúc đẩy tính đồng nhất trong quy định đó và tiêu chuẩn chất lượng cho các chuyên gia tài chính.